二、多项选择题

1

［答案］：CDE

［解析］：远期合约中交易时间是确定的，期货合约交易价格是确定的，所以选项AB说法都有错误。参见教材P151-152

2

［答案］：ABDE

［解析］：久期的数学公式为：dP／dy = - D×P／（1+Y）

参见教材P166

3

［答案］：ABE

［解析］：敞口头寸＝即期净敞口头寸＋远期净敞口头寸＋期权敞口头寸＋其他＝（即期资产－即期负债）＋（远期买入－远期卖出）＋期权敞口＋其他。参见教材P165

4

［答案］：ABCDE

［解析］：参见教材P149

5

［答案］：ABDE

［解析］：市场价格包括利率、汇率、股票价格和商品价格。参见教材P147

6

［答案］：ABC

［解析］：如果模型的使用者是经营者自身，资产组合变动频繁，则时间间隔应该短。如果模型的使用者是监管者，时间间隔应选取监管成本和监管收益的临界点。参见教材P172-173