1.影响违约损失率的因素包括( )。

A.产品因素

B.公司因素

C.行业因素

D.地区因素

E.宏观经济周期因素

【答案与解析】正确答案：ABCDE

这些因素从宏观到微观，考生按照顺序可以方便记忆。

A.缺口分析是衡量利率变动对银行当期收益的影响的一种方法

B.某时间段的缺口乘以假定的利率变动，得出这一利率变动对净利息收入变动的大致影响

C.当某一时间段内的负债大于资产时，就产生了负债敏感型缺口

D.在正缺口情况下，市场利率上升会导致银行净利息收入下降

E.在负缺口情况下，市场利率上升会导致银行净利息收入上升

【答案与解析】正确答案：ABC

遇到缺口这个知识点时，简单记住正缺口就是银行正资产，负缺口就是银行在负债。于是，在正缺口情况下，市场利率上升会导致银行净利息收入上升。在负缺口情况下，市场利率上升会导致银行净利息收入下降。

3.情景分析中的情景可以( )。

A.包括基准情景、最好的情景和最坏的情景

B.人为设定

C.直接使用历史上发生过的情景

D.从对市场风险要素的历史数据变动的统计分析中得到

E.通过运行描述在特定情况下市场风险要素变动的随机过程得到

【答案与解析】正确答案：ABCDE

人为设定不等同于任意设定，这个地方会设置陷阱，考生要留意。

4.下列关于即期外汇买卖的说法，正确的有( )。

A.属于衍生产品交易 B.在实践中通常简称为即期

C.可以用于外汇投机 D.是外汇交易中最基本的交易

E.可以用于调整持有不同外汇头寸的比例，以避免发生汇率风险

【答案与解析】正确答案：BCDE

即期外汇买卖不是衍生品交易。衍生品都是在未来交易的。

5.某中国出口商将于3个月后收到货款100万美元，为规避汇率风险，该出口商可以在当前利用的金融衍生工具有( )。

A.远期外汇交易合约

B.货币期货

C.货币互换

D.期权

E.即期外汇交易

【答案与解析】正确答案：ABCD

首先排除E，因为即期外汇交易不是衍生品交易，不能用来规避外汇风险。A、B、C、D包含了衍生品的基本种类，都可以为汇率风险进行对冲。

6.某3年期债券麦考利久期为2.3年，债券目前价格为105.00元，市场利率为9%。假设市场利率突然上升到10%，则按照久期公式计算，该债券价格( )。

A.下降2.10%

B.下降2.50%

C.下降2.2元